M&A-Transaktionen zum Erfolg führen.

Der Verkauf des eigenen Unternehmens oder die gezielte Übernahme eines anderen stellen im Mittelstand spezifische Herausforderungen dar. Während Großunternehmen häufig eigene M&A-Abteilungen haben, benötigen Eigentümer kleiner und mittelständischer Unternehmen meist kompetente externe Unterstützung bereits bei der Vorbereitung eines M&A-Prozesses.

Als europaweit tätige und eng mit dem Mittelstand verbundene Kanzlei verstehen wir die Hoffnungen und Sorgen, die bei Unternehmensverkäufen oder gezielten Übernahmen eine Rolle spielen. Wir wissen, worauf es bei der Durchführung erfolgreicher Transaktionen ankommt und was vermieden werden sollte. Mit erfahrenen Anwälten, die in passgenau zusammengestellten Teams arbeiten, bieten wir zuverlässige und pragmatische Unterstützung bei einem Schritt, der für unsere Mandanten nicht zum Tagesgeschäft gehört.

Im Mittelstand bleibt der Rückzug der Eigentümer aus der operativen Unternehmensleitung (externe Nachfolge) nach wie vor der traditionelle Grund für Transaktionen. Zusätzlich spielen Wachstums- und Wettbewerbsüberlegungen eine bedeutende Rolle als interne Treiber, da globale Präsenz zunehmend an Bedeutung gewinnt und in einigen Branchen von Kunden gefordert wird. Mittelständische deutsche Unternehmen genießen weltweit einen hervorragenden Ruf und sind begehrte Ziele für Joint Ventures und Übernahmen.

Mittelständische Unternehmen nähern sich M&A-Transaktionen oft mit besonderer Vorsicht. Für Familienunternehmen kann die starke Identifikation mit dem zu verkaufenden Unternehmen eine besondere Herausforderung darstellen, während bei einem Zukauf eigenes Geld und nicht das Geld anonymer Aktionäre riskiert wird. Die besondere Komplexität eines M&A-Prozesses schüchtert Mittelständler häufig ein.

Deshalb ist es uns besonders wichtig, den Nutzen für unsere Mandanten stets in den Mittelpunkt zu stellen. Dank unserer langjährigen und vertrauensvollen Beziehungen zu mittelständischen Unternehmern verstehen wir die Fragen, die sie bewegen. Wir helfen, Klarheit über den Prozess zu gewinnen, identifizieren rechtliche und wirtschaftliche Risiken und räumen steuerliche Hindernisse aus dem Weg. Unser Ziel ist es, unsere Mandanten bestmöglich zu unterstützen und ihre Bedenken zu adressieren, um erfolgreiche M&A-Transaktionen im Mittelstand zu ermöglichen.

• Welche Herausforderungen kommen auf mich zu?
• Wie bereite ich mein Unternehmen bestmöglich auf den Verkauf vor?
• Ist der Zeitpunkt richtig? Und wie erreiche ich bei einem Verkauf optimale Rahmenbedingungen?
• Welche Transaktionsstruktur ist für mich steuerlich sinnvoll?
• Was ist mein Unternehmen / das zu erwerbende Unternehmen wert?
• Welche weiteren Rahmenbedingungen (z.B. Gewährleistung / Haftung, steuerliche Auswirkungen) sind für mich wichtig?
• Wie wird Vertraulichkeit im Prozess sichergestellt?
• Wie läuft die Suche nach potenziellen Käufern ab?
• Wie sieht der Verkaufsprozess aus?
• Was kostet der gesamte Prozess? Wie erhalte ich Kostentransparenz?
• Mit wem werde ich zusammenarbeiten? Und welche Erfahrungen und Referenzen bringen die Berater mit?
• Was genau macht ein M&A-Berater? Welche Leistungen erbringt der betreuende Anwalt? Brauche ich beides?
• Was passiert, wenn die Transaktion nicht zustande kommt?

Für die Strukturierung einer Transaktion zum Erwerb oder Verkauf eines Unternehmens hat sich eine bewährte Prozessabfolge etabliert. Jeder Schritt in diesem Prozess wird individuell geplant und durchgeführt. Ein solcher Prozess erstreckt sich in der Regel über mehrere Monate und entwickelt oft eine besondere Dynamik. Eine sorgfältige Vorbereitung, erfahrene Berater und ein Vertrauensverhältnis innerhalb des Teams sind dabei wichtige Erfolgsfaktoren.

• Planungsphase, Käufersuche oder Auswahl des Zielunternehmens (NDA/ LOI / MoU / Termsheet)
• Due Diligence
• Entwurf des Kaufvertrags / Beteiligungsdokumente (Beteiligungsvereinbarungen)
• Verhandlungen
• Vertragsabschluss / Closing und Umsetzung der Transaktion
• Integrationsphase

Es ist oft sinnvoll, einen M&A-Berater ins Team zu holen. Dieser übernimmt die Suche nach potenziellen Käufern oder Verkäufern, die Aufbereitung und Strukturierung der Unternehmensunterlagen aus betriebswirtschaftlicher Sicht sowie weitere kaufmännische und strategische Beratungsleistungen, häufig gegen eine erfolgsabhängige Vergütung. In unserem Netzwerk haben wir im Laufe der Jahre gute Erfahrungen mit einer Reihe von M&A-Beratern gemacht und greifen gerne auf sie zurück, wenn solche Situationen eintreten.

Passgenaue Expertise für Ihren Erfolg.

Für die individuelle Beratung von Käufern und Verkäufern nutzen wir die erstklassigen Ressourcen unseres Netzwerks und stellen maßgeschneiderte M&A-Teams zusammen. Diese Teams bestehen aus erfahrenen Rechtsanwälten mit besonderer Expertise auf den für die jeweilige Transaktion relevanten Rechtsgebieten.

Durch die Begleitung von Mittelstandstransaktionen in verschiedenen Ländern und Branchen hat unser Kanzleinetzwerk ein umfangreiches M&A-Know-how entwickelt und ein entsprechendes Leistungsportfolio aufgebaut, das wir hier nur grob umreißen können. Wenn Sie mehr darüber erfahren möchten, stehen wir Ihnen gerne persönlich zur Verfügung.

Individuell und transparent.

Unsere Mandanten profitieren von einem transparenten Vergütungsmodell, das eine effektive Kostenkontrolle ermöglicht. Obwohl jeder M&A-Prozess individuell betrachtet werden muss, ist es möglich, bestimmte Arbeitspakete innerhalb des Gesamtprozesses im Voraus zu kalkulieren. Insbesondere im Bereich der Due Diligence können Pauschalen oder Preiskorridore basierend auf dem Datenvolumen festgelegt werden. Die individuellen Leistungen im gesamten Prozess werden transparent nach dem tatsächlichen Aufwand berechnet. Dadurch stellen wir sicher, dass unsere Mandanten eine klare Übersicht über die Kosten haben und effizient mit den finanziellen Aspekten der Transaktion umgehen können.

Damit können Sie rechnen.

• Vermittlung der technischen Dienstleistung
• Inhaltliche Ausgestaltung in Zusammenarbeit mit dem Mandanten
• Plausibilitätsprüfung und Unterstützung bei der Aufbereitung der Datenraumunterlagen

Durch unsere Datenraum-Services möchten wir sicherstellen, dass der M&A-Prozess reibungslos abläuft und alle relevanten Informationen geschützt und zugänglich sind.

In Kooperation mit dem führenden Datenraum-Anbieter Drooms können wir unseren Mandanten einen strukturierten und rechtssicheren Datenraum für die Durchführung der Due Diligence zur Verfügung stellen. Folgende Anforderungen werden dabei erfüllt:

• Schnelle Bereitstellung des Datenraums inkl. eines abgestimmten Berechtigungskonzeptes
• Planbares und flexibles Abrechnungssystem nach Seiten
• 24/7/365 Support Technical Helpline
• Q&A Tool
• Datenträger-Set inkl. Standard-Identitätserklärung
• Eigenes Branding
• Unbegrenzte Nutzeranzahl
• Best Practice Guide
• Server-Standort: Deutschland oder Schweiz